从银企关系看内控治理(1)(2)
2015-05-13 01:40
导读：银行商业化进程带来的最直接的改变是风险意识增加，过去国有银行与国有企业之间的孪生兄弟关系被一种完全的抵押关系所取代。在当前社会整个信用体
银行商业化进程带来的最直接的改变是风险意识增加，过去国有银行与国有企业之间的孪生兄弟关系被一种完全的抵押关系所取代。在当前社会整个信用体系缺失、可供抵押金融工具缺乏、银行风险管制与量化工具不足的情况下，这种银企关系改变了银行信贷谁都不负责的状况。但是，抵押物的若干不确定属性同样给银行带来了种种风险，“当铺文化”的风行使银行忽略了风险管理、资本约束、经营目标等现代商业银行的根本问题。现代商业银行理论认为:银行资本是稀缺与有限的，一定程度上的资本充足率是银行得以安全运作的前提;银行风险是必然的，银行资本的限定就是在一定意义上来覆盖银行可预期的风险;银行资本的有限性与稀缺性也就说明了现代商业银行规模的扩张是有限的。当前所使用的政策引发了短期赢利经营目标的盛行，导致银行企业之间关系的短期化。
20世纪90年代中期，日本的主银行制度差点儿成了中国银企关系的范式，曾经鼓噪一时。主银行制度的特征是：在向该企业贷款的多个银行中，主银行占有最大的融资份额，并持有该企业的一定股份（法律规定不得超过５％），并且是其最大的股东之一，主银行通常向该企业派遣董事等高级管理人员，并监测企业的财务及经营状况，在必要时对企业的决策做出干预；企业与主银行之间保持长期稳定的综合交易关系，当该企业经营上出现危机时，主银行会积极组织援救。在20世纪五、六十年代日本经济高速增长时期，这种特有的制度，倾向于追求企业的长远利益和永久发展，极大地支持了战后日本设备投资和出口主导型经济的发展。这与美国银行对企业要么“众星捧月”，要么“群起而攻之”的情形形成鲜明对照。多年来，若没有华尔街各大银行的大力培植，就不会有庞然大物如安然的出现。华尔街的银行家们原指望他们青睐有加的企业“投桃报李”，甚至在企业出现危机时他们空前团结地帮助安然制造错综复杂而且具有误导性的财务结构意图力挽狂澜。当试图通过新的融资与合并拯救安然的尝试失败后，银行家们就立刻换了一副冰冷面孔—上门逼债。最后，安然不得不根据美国破产法第11章的规定进行结构重组，成为美国历史上最大的一家破产公司。
中国大学排名 现代商业银行要进行有效的风险管理，就必须形成有效的风险定价机制，以抵押物为标准的银行企业关系才会发生根本性的变化。也就是说，在现代商业银行体系中，银行对企业风险的识别、量化、控制与管理，并不是看即时企业的抵押物价值如何，而是要观察企业以往与未来的财务状况与信用状况，要观察企业的成长性及现金流，要观察该企业行业发展的周期性及宏观经济形势的变化等。这要求企业寻求建立长期发展的战略合作关系，不仅有利于银行节约交易成本，对企业长期得到资金支持也大有裨益。
银企间良性互动模式
在银行有效的风险定价机制下，传统的以抵押物为主导的信贷模式就会以授信为主导的信贷模式所取代。这不仅有利于建立现代市场信用体系，降低企业与银行在信贷交易过程中的风险与成本，也有利于促进企业经营观念与经营方式上的根本转变。在以授信为主导的信贷模式下，银行是根据企业发展状况及各种财务指标和其成长性来确立银行与企业的信贷关系的。由于每一家企业的约束条件都是不一样的，这必然决定了企业信贷成本的差异化。这种差异化的产生，不仅有于利企业形成有效的市场竞争，不断改善治理结构和内部控制水平，也有利于国内金融市场利率市场化的进程。
随着金融产品的不断丰富，质大企业对银行信贷的依赖度明显下降，在构建新型银行企业关系方面，银行必须考虑构建以客户为中心的新型战略关系，变革盈利模式即加强中小企业信贷、消费信贷和中间业务市场的开拓。国有企业在“战略性重组”中形成公平竞争大环境下正常的银企风险共担机制，使激励和约束相对称。不论间接融资和直接融资，都依靠市场导向，对企业的风险管理和内部控制提出统一范例要求，在商业银行贷款及其他服务面前，他们既不是受歧视的，但也不是享受特殊待遇的。
