流动性过剩需要商业银行转变增长方式和经营模(2)
2017-08-14 02:21
导读：2004年6月26日，国际清算银行颁布了《巴塞尔新资本协议》，对商业银行提出了更高的监管要求。新资本协议包括三大支柱：最低资本充足率要求、监管机
2004年6月26日，国际清算银行颁布了《巴塞尔新资本协议》，对商业银行提出了更高的监管要求。新资本协议包括三大支柱：最低资本充足率要求、监管机构的监管和市场纪律。随着《巴塞尔新资本协议》在全球银行业的逐步实施，商业银行在规模扩张上受资本约束会更强。对于商业银行来说，如果不严格限制贷款规模的过快增长，未来补充资本金的压力将非常大。
2004年，在全面借鉴了巴塞尔新资本协议的基础上，中国银监会发布了《商业银行资本充足率管理办法》，对我国商业银行资本充足率提出了明确的要求和达标时间表。作为银行业监管和资本市场关注的核心指标，资本充足率包含着对银行业务经营和风险收益的深刻思考，它一方面提倡并鼓励商业银行稳健经营，另一方面对过于激进或保守的银行也建立了相应的淘汰机制。资本充足率管理的强化，必将使中国的商业银行从过去没有资本概念和资本制约的非理性发展，加速走向严格资本制约的现代商业银行理性经营阶段，实现经营规模增长方式由资金制约到资本制约的转变。
（二）实现收益结构多元化已成为国际商业银行的趋势
为应对监管机构的要求和国际金融市场变化，国际大型商业银行不断调整发展战略，在继续做好传统资产业务的同时，不断发展新型资产业务和收费业务，实现收益结构多元化。以花旗银行为例，2004年，其营业额高达861.9亿美元，净利润超过170亿美元。主要的四项业务中，全球消费者业务贡献了72%的净利润，企业和投资银行、全球投资管理和全球财富管理分别贡献了13%、8%和7%的净利润。可以看出，花旗银行采取侧重消费贷款和信用卡业务、客户细分、扩大理财业务以及交叉销售等方式进行业务创新，进一步提高中间业务对银行净利润的贡献。在基本的业务策略上，花旗集团认为，投资银行业务和商业银行业务有较好的互补性和关联性，因而确定了将投资银行业务融入商业银行业务网络的发展方向。德意志银行1989年贷款总额就已达1200亿美元，但在总资产大幅上升的同时，德意志银行目前贷款总额也仅为1380亿美元左右，通过产品创新实现资产结构优化。 三、新形势要求商业银行转变增长方式和经营模式 在流动性过剩的情况下，商业银行的增长速度是有限度的，受到一系列条件的制约，需要理性地对待这个问题，商业银行需要转变增长方式和经营模式。
内容来自www.nseac.com
（一）加大金融创新力度
流动性过剩折射的不仅是一个时期资金多少的问题，而且折射出社会融资方式的变化，折射出金融脱媒的现象。对此，商业银行还应加快传统经营模式和经营结构的转型，使其逐步由单一银行存贷款销售商变成兼营存贷款、债券、证券、保险、基金、黄金、外汇等多种金融商品的综合销售商。这一方面取决于商业银行自身的努力，另一方面取决于国家对金融综合经营的制度安排和供给。
首先利用金融市场的创新，逐步改变银行体系流动性相对过剩的问题。大力发展资本市场，同时应该鼓励或者允许商业银行和国有资金进入股票债券市场，给商业银行增加投资渠道或者拓宽渠道。同时鼓励和扩大企业债券，使其成为资本市场的主导力量，着力于建设全国统一债券市场，建立多元化的配置机制，逐步解决企业负债率过高，或者说银行信贷手段过于集中的问题。
其次，大力发展理财业务，推动商业银行金融产品的创新。理财产品的推出既给居民提供相对低风险收益比较高的投资工具，同时可为银行分离存款，大力减轻商业银行的压力。对商业银行来说，发展新的理财产品，既可带来手续费的收入，又可带来佣金的收入，还可以通过资产池的收入和本身的收益差价获得一定的收益；同时又能缓解银行投资成本高、投资收益偏低的矛盾，是对传统存贷差模式的挑战和创新，是一种尝试和探索，有利于改变传统单一的经营模式。
第三，推动资产负债管理方式的创新。增加商业银行的主动负债，减少或者消除面临流动性的风险敞口，改善资本市场的利率结构，创造能够连接不同市场的产品，将存款和债券市场、存款和货币市场的收益挂钩，结构性的存款加大培育，应用衍生产品规避风险，更注重应对利率风险和流动性风险。
