试析《金融工具确认和计量暂行规定》对拟上市(2)
2017-11-04 02:13
导读：（一）会计信息的可比性 FAS12的出台，统一了各对权益证券投资的会计处理；FAS115则统一了不同行业对证券投资持有利得和损失的处理。这些都提高了会计
（一）会计信息的可比性 FAS12的出台，统一了各对权益证券投资的会计处理；FAS115则统一了不同行业对证券投资持有利得和损失的处理。这些都提高了会计处理的一致性，增强了会计信息的可比性。
（二）会计信息的相关性 FAS115取消了成本与市价孰低法，扩大了公允价值的使用范围。这一方面消除了只确认证券价值下跌损失、不确认证券价值上升收益所造成的会计处理不平衡；另一方面，由于公允价值反映了市场在考虑了利率、风险因素后对未来净现金流量现值的估计，有利于投资者评估交易性和可供出售类证券投资对企业收益和权益的，增强了会计信息的决策相关性。
（三）减少收益和权益的非代表性波动（unrepre-sentative volatility） FASB和IASB对工具进行分类处理的主要原因之一是减少收益和权益的非代表性波动。比如，对于持有至到期金融资产，其在存续期间的未实现利得和损失最终将在到期日实现。因而，对其采用公允价值进行后续计量会引起存续期间收益或权益的非代表性波动。因此，IAS39和FAS115都要求对持有至到期金融资产按摊余成本计量。 对于交易性金融资产，FASB和IASB认为企业持有的目的是为了获利，因此其公允价值的变化应在收益中确认，以及时反映企业投资的收益状况。而可供出售金融资产所对应的金融负债难以用公允价值计量，为避免会计处理的不平衡及收益的非代表性波动，因而要求可供出售金融资产的公允价值变化在权益中确认。从而，金融资产就从按流动性分类转为按企业持有意图分类。 在减少收益波动方面，IAS39比FAS115更进了一步，即允许交易性金融负债按公允价值计量且变化进入损益。这是因为金融机构出于资产负债管理的需要，对交易性金融资产和金融负债头寸进行配对管理，因而二者采用相同的计量属性有利于减少收益波动，真实反映资产负债管理的结果。
（四）限制利润操纵空间 FASB和IASB在金融工具改变分类时，对未实现持有利得和损失处理都有严格规定，其目的是为了限制企业利润操纵的空间。比如，持有至到期投资在到期前出售超过一定比例的，其余部分也要转为可供出售类，其目的是使该类投资中的升值部分和贬值部分得到相同的处理，防止只确认升值部分，不确认贬值部分。 但现有准则在限制企业“利得交易”方面还不尽人意。企业仍可通过在可供出售类中选择出售升值的证券，以达到在收益中确认持有利得，但不确认贬值证券持有损失的目的。 综上所述，尽管存在分类的主观性和对“利得交易”制约不力等缺陷，按企业持有意图对金融工具分类并采取不同的确认计量要求，在一定程度上改善了会计信息质量和企业财务报告。
三、《暂行规定》对拟上市银行的影响 ，四大国有商业银行中的中行和建行已完成股份制改造，工行也已实现股份公司挂牌。下一步，三家银行将面对更具挑战性的上市工作，此次《暂行规定》的出台将对其产生较大影响：
（一）促进会计目标的转变 在国有独资商业银行，国家是银行单一的所有者，银行的所有权结构长期保持稳定状态。这种所有权结构及国有资产保值增值的考核机制决定了国有银行“受托责任观”的会计目标，即银行会计的目标是向国家报告银行管理者受托管理银行资产的结果。在这种会计目标下，会计信息质量偏重可靠性而对相关性重视不足，反映在确认和计量上表现为资产按成本与市价孰低计量、确认未实现损失而不确认利得等稳健性做法。 股改上市后，银行管理者将面对数量众多且不断变化的所有者，而银行的财务表现将是所有者投资决策的重要依据。公允价值的引入加速了金融工具投资对收益和权益的影响，进而影响到银行的股票价格及证券市场表现。因此，银行会计目标必须转变为“决策有用观”，注重证券市场对会计信息的需求。
