盈余管理对审计费用影响的实证分析(3)
2013-11-12 01:18
导读：对于审计收费，《中国注册会计师职业规范指导意见》中规定：在确定收费时，会计师事务所应考虑如下因素，以客观反映为客户提供专业服务的价值：
对于审计收费，《中国注册会计师职业规范指导意见》中规定：在确定收费时，会计师事务所应考虑如下因素，以客观反映为客户提供专业服务的价值：
① 专业服务所需的
知识和技能；
② 所需专业人员的水平和经验；
③ 每一专业人员提供服务的时间；
④ 提供专业服务所需承担的责任。
从以上的规定以及结合审计实务来看，我们可以把审计定价的因素归为两类，即审计所需要耗费的劳动力以及所需要承担的审计风险——会计报表存在重大错报或漏报，而审计人员审计后发表不恰当意见的可能性。不难理解，耗费的劳动力越大，会要求越高的回报；而根据风险与收益应正相关的基本原则，所承担的审计风险越大，会计师事务所收取的报酬越高。
循着这个思路，我们做出了如下假设：
1、在资本市场，会计盈余是企业制定各种契约的重要参数。如果上市公司的业绩表现低于投资者的预期，公司的股票价格可能下跌；当公司高层管理人员的报酬与公司盈余业绩挂钩时，还可能影响公司管理人员的报酬。一项调查（《投资基金管理人调查》，源于1999年11月中国证监会举办的投资基金业务
培训班上的调查。共计发放问卷64份，回收64份，回收率100%，全部为有效问卷。被调查者中，92%以上的人具有本科及本科以上学历，其中61%的人具有硕士及硕士以上学历；而被调查者的
教育背景中，60%为经济管理类，16%为理工类，8%为政法类，其他占16%。另外，调查对象中有16人曾经从事过会计职业，占25%。由于经济管理类的
学生一般都要修读会计学教程，可合理推测调查对象中具备会计基本知识者至少占60%。 调查对象中具有一年以上证券从业经验的占80%左右，可认为调查对象对证券市场和上市公司是比较熟悉的。另据统计，超过17%的被调查者具有部门经理以上职位，大约30%的被调查者在基金管理公司中担任财务分析师和其他分析人员。即调查对象可以被看成比较成熟和理性的投资者代表，可以看成会计信息的专业用户）结果表明，对“净资产收益率略高于10%的上市公司容易产生利润操纵行为”支持率占首位(80%)，对“连续两年亏损的公司容易产生利润操纵行为”的支持率占第二位(58%)。对“每股收益略高于零的上市公司容易产生利润操纵行为”的支持率居第三位(45%)。公司经理人还认为盈利突然巨幅增减的公司(34%)和主业不突出的公司(38%)也存在较大的操纵可能。此项调查结果与《上市公司经理人调查》（ 1999年1月8日，《证券时报》与联合证券公司共同进行的问卷调查。调查主题是“上市公司利润包装”，调查对象是 100家上市公司的经理人）的结果基本一致。
（科教论文网 lw.NsEac.com编辑整理） 由此我们选取了“|本期净利润-本期营业利润）/本期净利润|”作为衡量指标，即是基于比较成熟的盈余管理指标的选取应用，以及主业不突出的公司又较强盈余操纵动机这一调查结果。
再进一步的，为审查出盈余管理，注册会计师往往需花费更多的精力和时间，会加大审计的成本；而同时，在被审计单位进行会计造假而要求审计师为其掩盖时，审计师如果不迎合被审计单位的要求，往往会遭到被解聘的命运，从而丧失较大的经济利益。为了弥补可能的损失，注册会计师会在当年提高相应的审计收费。相反若与被审计单位合谋，还可从被审计单位得到额外的“灰色”收益，也会获得相对更高的审计收费。由此，我们做出如下假设：
假设1：当年的盈余管理程度与当年的财务审计费用正相关。
2、目前来看，如果上市公司规模较大，一般情况下，审计的工作量及复杂程度会较规模较小的公司大。因此，会计师事务所在制定报酬时都会考虑公司期末资产总额、合并会计报表单位数等指标，甚至要参考同类公司的收费标准，然后由事务所报价，最后由双方协商确定报酬。关于报酬标准，大多数年报未能披露，目前所能见到的有两种：一是按照国家物价局的有关规定执行；二是根据国际惯例，按照会计师事务所合伙人和项目组其他成员的实际工作时间以及技术水平与经验确定收费。而根据国家物价局规定：会计师事务所审计的收费标准为，企业资产负债率总计1000万元（含）以下的收取千分之二点五，超过1000万元的部分收取万分之一点五。因此，本文提出：
假设2：公司规模与年度审计费用正相关。
3、由于配股的巨大诱惑和亏损带给公司的巨大负效用，在真实收益达不到配股要求和扭亏的情况下，上市公司更倾向于“利润操纵”和 “报表重组”。虽然上市公司明知“利润操纵”和“报表重组”会被注册会计师发现，但这些上市公司却在可预见的将来会和注册会计师有一个博弈的过程，博弈的结果是提高审计费用和获得轻判的审计意见；降低审计费用或解聘注册会计师和注册会计师如实在审计报告中披露。在现行的审计关系模式失衡的情况下，博弈的均衡解更多的是前一种情况，即注册会计师通过提高审计费用来补偿其由此而承担的风险。相反，被审计单位由于不能从注册会计师处得到其满意的审计报告类型，也可能使双方关于审计报酬的谈判破裂，而事务所被迫接受比预期更低的报酬。因为，审计意见中轻判的倾向大多以下列形式存在：以保留意见代替否定意见，以无保留意见带说明段代替保留意见，所以非保留意见中注册会计师有更大的风险补偿动机。因此，我们认为：
您可以访问中国科教评价网（www.NsEac.com）查看更多相关的文章。 假设3：非标准无保留意见与事务所的审计费用正相关性。
4、十大事务所凭借其较强的敬业精神、过硬的专业素质和良好的职业声誉，其品牌往往是较高审计质量的特征，其审计费用也比非十大的事务所高。我们提出：
假设4：由十大事务所审计与年度财务审计费用正相关。
变量说明见表一。
表一 变量说明
符号解释说明预期符号
因变量In(fee)上市公司审计费用的对数＋
Big10代表事务所规模大小的虚拟变量,若上市公司的主审事务所为10大,则为1，否则为0；（根据中国注册会计师协会网站上公布的会计师事务所排名，确立我国的十大会计师事务所为：普华永道中天会计师事务所、毕马威华振会计师事务所、德勤华永会计师事务所、安永华明会计师事务所、上海立信长江会计师事务所、岳华会计师事务所、信永中和会计师事务所、中审会计师事务所、中瑞华恒信会计师事务所、江苏公证会计师事务所；其余为非十大会计师事务所＋
