基于经济资本的商业银行风险管理绩效评价研究(2)

　　2、我国商业风险绩效评价的实践。改革开放以来，我国商业银行的绩效评价工作传统上局限于、利润指标，没有形成完整、科学的绩效考评体系。1993年部出台的《企业通则》设计的指标考核体系、1999年四部委联合颁布的《国有资本金绩效评价规则》指标体系及2002年由四部委联合颁布的《企业绩效评价操作细则(修订)》的指标体系，由于商业银行和一般企业不同的经营特点，对于我国的商业银行在绩效评价上只能起到参考作用。2002年颁布的操作细则中明确指出不适用于企业。2009年1月财政部颁布了《金融类国有及国有控股企业绩效评价暂行办法》，从而使我国商业银行的绩效评价有了一定的依据。从商业银行的实践来看，我国商业银行绩效评价体系还不尽科学，对业务经营和风险管理中的业绩评价还存在许多不足。首先，绩效考核指标体系不够完善，特别是对岗位的考核操作性较差。商业银行在评价绩效指标的实际操作时，仅仅从经营指标去衡量，过于单一，很多指标没有包括进去。具体岗位的绩效评价还远未形成科学有效、具有较强可操作性的办法。其次，评价方法有待于进一步完善。目前国有商业银行的上级行往往是负责对下级行的存贷款、利润以及不良贷款率制定具体的考核指标，这些指标中的一部分又被层层分解到每个部门甚至每位员工。由于对行际间业务特点、所处地区的发展状况、客户需求以及银行自身的管理现状等分析不够，导致有的行、部门、或员工计划完成结果和主观努力程度出现逆向差异，有的所定指标偏离度较大，导致有的员工或部门为完成指标而违章操作，形成短期行为。再次，考评体系的设计没有与银行的长期发展规划相配套，而往往注重部门、员工的短期行为。由于没有明晰的，国有商业银行在计划考评设计方面，没有建立在对本行卓有远见的战略规划的基础上，导致评价体系只评估年度具体任务计划执行的好坏，年度绩效的结果，而没有跟踪评估计划本身的长远机制，使短期年度考核计划与战略规划实施缺乏有机的结合。真是考评体系的短期化倾向，也在一定程度上助长了经营行和员工的短期行为。

　　三、引入经济资本的商业银行风险管理绩效评价

　　1、经济资本内涵。经济资本(EconomicCap~ta1)是指在给定置信水平下，银行用来抵御非预期损失的资本量，也称风险资本。它是一种虚拟的、与银行风险的非预期损失额相等的资本。经济资本不是真正的银行资本，它是“算”出来的，在数额上与非预期损失相等。尽管经济资本是一种新兴的银行，且涉及较多较为复杂的经济计量模型，但其基本原理却十分简单：首先，风险需要资本覆盖；其次，承担风险就要占用资本，占用资本就要求获得回报；最后，经济资本的占用反映了银行的风险偏好。总之，将风险与资本相匹配是整个经济资本理论的核心。

　　2、引入经济资本的商业银行风险管理绩效评价方法。经济资本管理中的核心指标是(Ii adjustedret1．1l'11oncapital，RAROC)。该方法改变了传统上银行主要以股本收益率(ROC)为中心考察银行业务经营和风险管理绩效的模式，已经成为许多商业银行评价管理绩效的主要方法，也是国际上先进商业银行用于经营管理的核心技术手段。资本报酬率可定义为净利对资本(无风险调整因子)的比例。当资本具有风险性，即金融业者积极风险性资产时，资产组合的风险增高，致使资本报酬率无法客观反映此类风险性资本报酬，因此将资本风险值导入资本报酬率计量中，从而形成了RAROC方法，即风险调整资本报酬率。经济资本的核心指标RAROC的中心思想是将风险带来的未来可以预计的损失量转化为当期成本，然后直接对当期盈利进行调整，衡量经风险调整后的收益大小，并且考虑为可能的最大风险做出资本储备，进行衡量资本的使用效益，是银行的收益与所承担的风险直接挂钩，并使其与银行最终的盈利目标相统一，为银行各部门的业务决策、发展战略、绩效考核、目标设定等经营管理工作提供依据。从商业银行风险管理的绩效评价角度来看，经济资本的核心指标RAROC克服了传统绩效考核目标中盈利目标与风险成本在不同时期的相对错位问题，是基于风险理念下的商业银行绩效评价方法，将风险因素纳入到银行整体绩效评价体系当中，强调的是资本回报对经营管理的约束，为不同产品、客户和部门的风险建立共同的衡量基础，引导财务资源配置，有利于提升我国商业银行的整体竞争能力和风险管理能力。