浅谈后危机时期商业银行拓展地方融资平台业务(4)

　　(一)做好制度安排，把好行业信贷政策和区域准入政策关。

　　针对地方平台涉及范围广、融资需求大、风险暴露缓慢的特点，商业应恪守“三性”原则，对其贷款制定行业信贷政策和区域准入政策。

　　1、在行业准人上。首先，明确支持行业不良贷款率较低、项目现金流有保证的领域，交通运输主要包括公路、铁路、机场、城市公交、桥梁等领域。其次，谨慎支持政府主导、政府信用担保、项目本身具有一定现金流的城市基础设施建设领域，主要包括供水及污水处理领域、市政设施建设领域、轨道交通领域、开发区(含产业转移园)、工程建设领域。

　　2、在区域选择上。只支持较为发达的地区，并制定人均GDP、市级收入和近三年增长率等指标门槛，规定符合条件的才予以准人。禁止欠发达地区和县级地方融资平台的进入。

　　(二)分类，把好项目、客户、授信、产品审查关。

　　在项目选择上，重点选择对行业和地区经济发展有重要影响的项目、中央和省级预算内额较大或比例较高的项目。如省级重点水利项目，珠三角区域的城际轨道交通项目、污水管网项目、地铁项目、网络化交通基础设施项目等。

　　在客户选择上，重点支持资产实力强、政府重视程度高、法人治理结构相对健全、项目运作规范、业务主管部门专门设立的融资平台企业。对一个城市在同一城建领域有多个投融资企业的，仅可优选其中实力最强的融资企业建立信贷关系。

　　在授信上，控制好授信总量。要加强与当地政府及建设规划部门、土地管理部门等的有效沟通，全面了解当地2009年及未来几年的城建投资计划，摸清当地有关部门城建项目运作思路和城建领域投融资模式，包括合理负债规模、项目运营模式、投融资平台、资本金来源、还款机制等，对当地政府和财政近年的财政收人质量、收入状况、土地运作情况以及财政存量状况进行全面分析、合理授信，并核定政府授信上限，防止其过度举债，避免过度授信。

　　在融资品种上，积极进行创新。要提供从贷款到债券和票据、从单纯资金投入到全面顾问的服务，包括探索多元化的结构融资方案、资产化、商业银行直投业务等方式，在风险可控的前提下，有节制地满足地方融资平台资金缺口的需求。

　　(三)加强精细管理，把好信贷风险防范关。

　　一是要进行详尽的贷前和风险评估，对地方融资平台还款来源作合理分析和安排，尽量落实合法、有效的土地房产抵押或提供有代偿能力的第三方保证担保。二是要引导政府建立偿债机制，明确约定政府偿债资金的来源、用途及具体还贷安排。三是加强对客户资金流向的监控。综合运用签订资金封闭管理协议、开立偿债资金专户和政府补贴资金专户等方式。掌握信贷资金用途的真实性，监控还款来源。四是要通过制定地方政府负债监测指标，监控当地政府债务总水平，对可能出现的系统风险及时预警。五是对于新增贷款，要争取通过银团贷款、联合贷款等方式分散风险，禁止办理打捆贷款业务，不得发放“形象工程”贷款；对于存量贷款，要重新开包梳理，实行名单制管理，落实专门的贷后管理团队，确保管理要求落实到位、风险防范措施落实到位。