公司财务特征与所得税会计政策选择(3)
2017-10-06 05:38
导读：Ｈ2e：纳税法公司的资产负债率高于应付法公司，即选择纳税法与资产负债率为负相关关系。 6.由于我国原暂行规定出于谨慎性原则的考虑，对纳税法的使
Ｈ2e：纳税法公司的资产负债率高于应付法公司，即选择纳税法与资产负债率为负相关关系。
6.由于我国原暂行规定出于谨慎性原则的考虑，对纳税法的使用提出限制性要求，即在税前会计利润小于纳税所得时，如在以后转销时间性差异的时期内有足够的纳税所得予以转销的，才能采用纳税法，否则也应采用应付法进行会计处理。因此，可以预计采用纳税法的公司一般未来盈利的预期高于应付法公司，进而可以提出假设：
H2f： 纳税法公司盈利能力和营运能力高于应付法公司，即选择纳税法与盈利能力和营运能力正相关。
三、研究设计
（一）模型变量与研究方法设计
对于第一方面的假设，绩效评价指标以1999年6月财政部、国家经贸委、人事部、国家计委联合颁布的企业效绩评价体系中规定的工商类竞争性企业绩效评价指标（包括4个方面8个基本指标）为依据，盈利猜测误差指标以每股收益猜测差异百分比的尽对值、净利润猜测差异百分比的尽对值两个指标为依据，采用均值t检验的方法进行检验，均无需建立模型。
对于第二方面的六个假设，由于需要检验的是纳税法的选择与企业的哪些财务特征变量有关，因变量为是否选择纳税法的行为，是个二分变量，需要采用Logistic回回分析的方法进行检验。参照Logistic回回分析的一般模型，构建的分析模型为：
P = α0 β1Lnsize β2Ca β3Bc β4Tax β5 Lev β6Yl β7Yy ε
各变量的含义及预期符号列表如表1。
（二）样本选择与数据来源
由于采用纳税法的公司需要用到“递延税款”科目核算时间性差异对所得税的影响，笔者先利用上海万得资讯科技有限公司的Wind资讯金融终端数据库取得“递延税款借项”或“递延税款贷项”有余额的公司，共有153家，再逐份阅读这153家公司的2005年年报，确认其中表露所得税会计核算方法采用纳税法的公司，共有33家沪深股市A股上市公司（不含中小企业版上市公司）明确表露采用纳税法，其中深市11家，沪市22家。
（转载自科教范文网http://fw.nseac.com） 由于金融企业会计报表与其他行业报表有较多差异，缺乏可比性，本文以剔除金融企业（共6家）后剩余的27家公司为研究样本。再根据行业相同、规模相近的原则选择相同数目的应付法公司，组成控制公司样本。其中，对于行业，以证监会的行业划分为主要依据，参照Wind行业划分（即假如按证监会行业划分无对应的应付法公司，则按Wind行业划分选择），尽量选择两类划分结果相同的公司，以减少分析结果受行业因素的影响；对于规模，则以2005年期末合并报表资产总额为依据，选择与纳税法公司资产规模相差最少的公司。
为了增加研究结果的可靠性，笔者研究了这54家样本公司2003—2005年连续3年共162组样本数据。之所以选择这3年的数据，是由于有几家公司是从2003年以后才开始变更采用纳税法的，并且有2家纳税法公司的年报从2003年才开始公布。本文的原始研究数据除境外审计用度从年报手工收集外，其余研究数据均取自Wind金融资讯数据库或者根据数据库数据计算取得。
四、实证结果与解释
（一）纳税法公司总体情况统计分析
1.纳税法公司行业分布情况分析。
采用纳税法的公司占所在行业的上市公司数目的比例如表2。
由表2可见，采用纳税法的公司涵盖了主要行业的范围，具有较高的代表性，而且采用纳税法比例最高的行业，依次是金融保险业、交通运输业、电煤水生产和供给业、采掘业（未在表中列出的其他行业均无采用纳税法公司）。这些行业的特点是垄断性强、政治本钱高，其收益平滑的动机比其他竞争性行业更大，而纳税法更有利于收益平滑的特点，对这些行业应该更为适宜。当然，这是一个初步的判定，下面还要通过更深进、科学的统计、推断来识别。
